Tecrübeli Bitcoin (BTC) yatırımcıları, kripto piyasasının döngüler halinde işlem gördüğünü ve BTC fiyatının önceki tüm zamanların en yüksek seviyesini aştığına göre, tam bir boğa döngüsünün devam ettiğini biliyor.
Bu yeni döngü hız kazandıkça, ana akım medya Bitcoin hakkındaki makalelerle dolup taşıyor ve dünyaca ünlü yatırım gurularından Uber sürücülerine kadar herkes, anında zenginlik elde etmek için satın alınması gereken en iyi ipuçları, püf noktaları ve ay paraları hakkında bir fikir sahibi gibi görünüyor.
Son boğa piyasasına benzer şekilde, bu piyasa da bir şekilde 100 doları 10.000 dolar veya daha fazlasına dönüştürmeyi başaran kripto-Twitter ünlülerinin paylaşımlarıyla dolup taşacak, ancak bu, kendilerini çoğu zaman kripto para balinalarının kaprislerine ve kripto türevleri sunan borsalarda görülen vahşi fiyat dalgalanmalarına maruz bulan kripto para yatırımcılarının çoğunluğunun deneyimi olmayabilir.
Sınırlı zamanı ve tam zamanlı bir işi olan ortalama bir yatırımcı için günlük alım satım bir seçenek değildir. Buna, verilerin yüksek frekanslı yatırımcıların çoğunun önemli miktarda kâr elde edemediğini gösterdiği gerçeğini de ekleyin.
Meşru kripto projelerini araştırmak ve temel ve teknik analiz yapmak için zamanı olanlar olsa da, bu hızlı bir şekilde kendi başına tam zamanlı bir iş haline gelebilir.
Neyse ki, boğa ve ayı döngüleri sırasında Bitcoin ticareti yapmanın çok daha kolay ve etkili bir yolu var ve bu taktiğe dolar-maliyet ortalaması deniyor.
Veriler, dolar maliyeti ortalamasının Bitcoin biriktirmek için en iyisi olduğunu gösteriyor
Daha basitleştirilmiş bir yaklaşım arayan ortalama bir yatırımcı için, birçok çalışma Bitcoin alımlarının dolar-maliyet ortalamasının çoğu fonun övüneceği bir yatırım getirisi sağladığını göstermiştir.
Yukarıdaki grafikte gösterildiği gibi, 2017 yılında 1.000 dolar satın alan bir yatırımcı, portföy değerini önemli ölçüde artırmış ve 3 yıllık zaman diliminde tüm geleneksel piyasalardan daha iyi performans göstermiştir.
Bu satın al ve tut stratejisi Bitcoin’e yatırım yapmak için denenmiş ve doğru bir yöntemdir, ancak her yatırımcı Bitcoin gibi değişken bir varlığa büyük miktarda para yatırmakta rahat değildir.
Riskten daha fazla kaçınan yatırımcılar için dolar-maliyet ortalaması, riskli varlıklara yatırım yapmak için daha da ‘güvenli’ bir yöntemdir.
Dolar maliyeti ortalaması (DCA), Warren Buffet gibi büyük yatırımcıların dalgalı piyasalarda yatırım yapmanın bir yolu olarak lanse ettiği iyi bilinen bir yatırım tekniğidir. Her ne kadar “Omaha Kahini” özellikle büyük endeks fonlarının satın alınmasından bahsediyor olsa da, aynı gerçek kripto için de geçerlidir.
Bir yatırımcı toplu bir para alıp hepsini bir kerede yatırmak yerine, daha büyük bir meblağı daha küçük miktarlara böler ve daha sonra bu küçük miktarları zaman içinde periyodik olarak yatırır. Buradaki fikir, bir piyasanın tepesini veya dibini zamanlamak zor olsa da, düzenli alımlar yapmanın en iyi ortalama giriş fiyatını sağladığıdır.
Örneğin, Bitcoin DCA aracını kullanan bir yatırımcı, Aralık 2017’deki tüm zamanların en yüksek seviyesinden bu yana BTC’ye haftalık olarak yatırılan 100 doların şu anda mevcut Bitcoin değerinde 40.867 dolar değerinde bir portföyde oturduğunu görebilir. Aşağıdaki grafikte gösterildiği gibi, haftada 100 dolarlık yatırımla toplam 15.700 dolarlık bir yatırım, üç yıl içinde yüzde 160’lık bir değer artışıyla sonuçlanmıştır.
DCA, büyük fonlar tarafından yeni pozisyonlara girmeyi kolaylaştırmak için kullanılır
Büyük kurumlar bile Bitcoin ve Ether’e olan yaklaşımlarını artırmak için bu stratejiyi kullanıyor.
Son olarak Microstrategy, CEO’su Michael Saylor’ın şirketin 425 milyon dolardan fazla Bitcoin satın aldığını ve BTC’yi birincil rezerv para birimi haline getirdiğini açıklamasıyla kripto ve geleneksel yatırım dünyasında dalgalar yarattı.
Saylor, Twitter’da satın almayı tartışırken şunları söyledi:
“16.796 BTC (9/14/20’de açıklandı) elde etmek için 74 saat boyunca aralıksız işlem yaptık ve her 3 saniyede ~0,19 BTC’lik 88.617 işlem gerçekleştirdik. Dakikada ~39.414 dolar BTC, ancak her zaman yüzde 1-2’lik bir düşüşle şansımız yaver giderse birkaç saniye içinde 30-50 milyon dolar satın almaya hazırdık.”
Bu açıkça kurumsal bir DCA örneği olsa da, Saylor’un açıkladığı gibi, piyasada gözle görülür bir artışa neden olmadan belirli bir zaman aralığı için en iyi ortalama fiyatı elde etmek amacıyla daha küçük işlemler zamana yayılmıştır.
Yavaş ve istikrarlı olanın yarışı kazandığı kanıtlanmıştır
Günlük trader’lar, yatırım uzmanları ve kripto Twitter ünlüleri sık sık işlemlerinin göz yaşartıcı kar ve zarar ekran görüntülerini yayınlarlar, bu da herhangi bir yatırımcının Bitcoin’e FOMO yapmak istemesine neden olur, ancak bunun en etkili yöntem olmadığı kanıtlanmıştır.
Veriler, günlük işlem yapanların yüzde 80 ila yüzde 95’inin para kaybetmesi nedeniyle günlük işlem yapanlar için acımasız istatistikleri yansıtmaktadır. Bu rakam sadece kripto para piyasaları için değil, tüm ticaret piyasaları için de geçerlidir.
Bu nedenle, bir dahaki sefere büyük kazançlar ve ayda 1.000 dolar gibi düşük bir fiyata bir sonraki ay parası olacağı kesin olan kripto seçimlerini garanti eden gösterişli reklamı veya e-posta bültenini gördüğünüzde, başka bir dolar-maliyet ortalamasının düzenli aralıklarla daha küçük miktarlarda Bitcoin biriktirmek için daha güvenilir bir yöntem olduğunu unutmayın.
Gösterişli ve fonları sarsıcı olmayabilir, ancak uzun vadeli servet oluşturmaya yönelik güvenilir ve ihtiyatlı bir yaklaşımdır.
Burada ifade edilen görüş ve düşünceler yalnızca yazara aittir ve Cointelegraph.com’un görüşlerini yansıtmak zorunda değildir. Her yatırım ve ticaret hareketi risk içerir, bir karar verirken kendi araştırmanızı yapmalısınız.